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【专栏】巨头都在秘密布局这一市场：与小微金融强关联，两家正在冲刺科创板

新流财经 · 零壹财经 2020-07-23 13:59:24 阅读：5465

关键词：企业征信 大数据风控 小微金融 爬虫

近两年，国家不断出台扶持中小微企业融资的政策，和小微金融服务密切相关的「企业征信」市场也逐渐浮出水面。这是一个与银行不可分割的市场，目前存在感较低却前景无限，各方巨头早已秘密入场。今年6月，已经有两家企业征信服务类公司在科创板递交招股书。一家是此前新流财经曾报...

近两年，国家不断出台扶持中小微企业融资的政策，和小微金融服务密切相关的「企业征信」市场也逐渐浮出水面。

这是一个与银行不可分割的市场，目前存在感较低却前景无限，各方巨头早已秘密入场。

今年6月，已经有两家企业征信服务类公司在科创板递交招股书。

一家是此前新流财经曾报道的微众信科，另一家是北京科技股份有限公司（简称：中数智汇）。

工银瑞信持股中数智汇，工行贡献14%营收

中数智汇成立于2012年，其在招股书中将自己定位于一家金融科技与大数据服务供商，为客户供综合查询、风控反欺诈、关联洞察、反洗钱、商业智能和解决方案类服务。2014年，该公司取得企业征信业务备案资质。

在征信业，中数智汇帮大型征信机构构建多维度的商事主体数据标准并供相关产品和支持服务；

在银行业，为银行风险防控及合规管理供专业大数据支撑，比如资质验证和业务准入核验服务、智能风险预警方案、“客户身份识别”整体解决方案等；

在互联网行业，会针对商户准入、商户风险监测和商户画像方面为互联网客户供数据和技术支持。

招股书披露，中数智汇2019年前5大客户分别为工行、元素征信、建行、阿里巴巴、兴业银行，其中，工行贡献了1835.85万元销售额，占营收13.91%，阿里巴巴贡献732万元销售额，占比为5.55%。

此外，农行、建行、交行、中国移动、、百度、阿里巴巴、腾讯、滴滴、美团、万达、金融等均是其客户。

中数智汇股东中不乏有工行旗下工银瑞信，以及中国联通旗下联通创新的身影。其第一大股东，持有中数智汇45.86%股份。

此前，总有言论认为，现金贷公司转型金融科技，难以盈利，但实际上，垂直于B端的金融科技服务商，如微众税银、中数智汇等企业，团队并不庞大，研发和技术类员工占一半以上，早已小步快跑实现盈利。

微众信科截至2019年末，233名员工，其中产品研发与技术运维人员占51.07%。

中数智汇截至2019年末，128名员工，其中研发人员占30.47%、技术人员占30.47%。

2017年度、2018年度、2019年度，中数智汇营收分别为6992.53万元、9197.82万元和1.32亿元，归属于母公司股东的净利润分别为2135.98万元、3123.60万元、5023.21万元。

企业征信服务市场与小微金融服务一样难

企业征信服务市场，与消费金融行业蓬勃发展下的个人征信市场差异较大——

个人征信市场，从2015年的、、深圳、、、征信、信用、北京征信这8家机构获批可以开展个人征信业务，走到2018年这唯一一家获得央行批准，拥有个人征信业务牌照的市场化个人征信机构。

此后，市场上众多以个人征信服务为主的机构开始“改头换面”为第三方大数据风控服务商。当然，这一市场中也逐渐走出一些知名度较高的企业。但伴随2019年9月由“爬虫”整顿传导到整个大数据风控行业监管全面收紧，这一市场又逐渐变得敏感。

在纯to B端，以企业征信服务为主的大数据风控服务商，近几年随着国家对中小微企业融资政策不断鼓励逐渐浮出水面。

从2013年的《企业征信管理条例》制定背景来看，企业征信机构作为提供信用信息服务的企业，按一定规则合法采集企业信用信息，加工整理形成企业信用报告等征信产品，有偿提供给经济活动中的贷款方、赊销方、招标方、出租方、保险方等有合法需求的信息使用者，为其了解交易对方的信用状况提供便利。

经营企业征信业务的机构，应该向所在地的国务院征信业监督管理部门派出机构办理备案。

2016年央行实质性停止内资机构的企业征信备案，到2019年，企业征信备案开启重启之势，这一年——中电联征信、征信、中博信征信、成都金控征信、深圳前海征信、安徽省征信股份有限公司、福建品尚征信、北京金堤征信、苏州朗动网络科技有限公司、常州企业征信服务有限公司等机构陆续获得企业征信备案资质。

消费金融行业熟悉的同盾、百融、考拉征信、宜信致诚、鹏元征信、天翼征信、前海征信、芝麻信用等机构已陆续在人行分支行完成企业备案资质。

央行数据显示，截至2019年12月末，全国共有128家企业征信机构完成备案。2020年以来，又有多家机构完成企业征信业务备案，如江苏省联合征信有限公司、紫金诚大数据信用管理有限公司、湖南华芯征信有限公司。

不过，在这超过130家获得企业征信备案的机构中，多数企业与当年一些集团企业拿网络小贷牌照一样，目前只是服务自身产业上下游企业，或者当地政府机构。

亦有国外知名征信机构益博睿、邓白氏亦在中国获得了企业征信备案资质，不过由于是外资企业，在获取国内企业核心数据方面，难免受到限制。

从当前市场来看，一方面国家对中小微企业融资、金融科技发展等市场大力支持；另一方面，银行业转型速度加快，网上银行、无人银行、零接触银行等新型银行业态都需要以大数据为主的金融科技供技术支撑，尤其是零售金融转型趋势下，国内企业征信类机构发展空间仍然巨大。

一位大数据风控人士告诉新流财经，小微金融服务市场庞大，第三方机构为银行或者地方政府提供企业征信相关服务，至少需要获得央行的企业征信备案资质。

这也是为什么各类巨头，有大数据风控服务业务都在争取获得企业征信备案资质的原因。

但与小微金融服务一样，企业征信服务也是难啃的骨头，这一市场的知名企业并不多，有成熟业务模式的企业更是少之又少。

本身，在当前获取企业核心数据并不像获取个人信息数据那么便捷。

大数据与征信领域专家刘新海曾分析：企业数据的维度多，每个行业的模型也不一样，缺乏规模化复制能力，很难给出统一的评级体系。此外，小微企业数据信用信息财务信息严重缺乏，而对比个人数据，企业违约有限，缺乏建模必要的。

当然，企业征信类公司也离不开绕数据获取、数据分析和数据应用开展，这又回到监管对数据治理政策上。

所以，即便企业本身在开展业务时做到信息主体授权清晰，建立了完善的数据保密制度和管理流程，并按照《征信业管理条例》相关要求展业，一旦信息主体或信息供应商基于自身原因或者监管限，无法及时稳定提供相关信息数据，也会影响企业业务的稳定。

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