美国证监会启动创新与金融科技战略中心

征信零壹财经零壹财经 2018-10-19

关键词：金融科技 SEC

美国证监会启动创新与金融科技战略中心。

10月18日，美国证券交易委员会（SEC）宣布成立创新和金融科技战略中心（FinHub）。

FinHub旨在成为公众参与SEC金融科技（FinTech）相关问题的协调中心与纽带，让公众直接与SEC工作人员就创新理念和技术发展进行交流对接。同时，FinHub也将在页面上公布有关SEC涉及FinTech的活动和举措的信息，并通过出版物和活动与公众互动。FinHub也可作为SEC内部工作人员获取和传播FinTech相关知识的平台和交流场所。在与国内外监管机构关于金融、合规与监管系统相关新兴技术的联络上，FinHub也会起到很好的沟通作用。

FinHub将由SEC公司金融部门副主任兼数字资产和创新部高级顾问Valerie A. Szczepanik领导，并由SEC各部门和办事处的代表组成，他们具备专业知识并有丰富的FinTech相关经验。

Valerie A. Szczepanik何许人也

Valerie A. Szczepanik为六月份，SEC刚任命的加密货币特别工作组的顾问，协调SEC所有部门和办公室在关于美国证券法在新兴数字资产技术和创新方面的应用工作，包括ICO领域的“数字资产技术和创新”。媒体们都用“加密沙皇”、“加密警长”、“加密货币总监”或“加密四分卫”这些名号来称呼她。

图片来源：纽约时报

其实，人称“加密货币第一沙皇”的她已经在这个领域深耕多年，早在2013年，SEC的分布式账本技术工作组成立时，Valerie A. Szczepanik就成为了该部门的负责人。随着ICO时代的到来，她也参与了许多针对纽约联邦法院秘密企业的案件，也参与了对DAO崩溃的调查。

基于Valerie A. Szczepanik在证券法方面的经验以及她对于加密货币领域的深刻了解，SEC再次委任Szczepanik领导成立FinHub，希望能为企业家，开发人员及顾问提供明确的途径，让他们与SEC工作人员互动，寻求意见并测试想法。

SEC对数字货币行业监管持续收紧

Valerie A. Szczepanik作为SEC加密货币特别工作组的顾问，在她领导建议下，SEC对数字货币的监管大概是什么趋势呢？

美国各界一直呼吁SEC能尽快对数字货币有明确的定性，以及及时出台相关监管政策。虽然直至现在，并没有明文规定的监管条例，但通过对比特币ETF的不断审批、持续加大对数字货币行业的执法力度中可以看出，SEC一直在做着努力。

首先，投资者们翘首以待的比特币EFT能否通过就是摆在监管者面前的一项重大决定。7月24日，SEC在公开文件中表示，将对五个与比特币ETF的批准决定推迟到9月份。8月22日，SEC拒绝了ProShares和Direxion提出的7项比特币ETF提案，以及Granite Shares提出的两项比特币ETF申请。但SEC强调，对于这些比特币ETF的不赞成并不是对比特币或区块链技术的质疑，以及它们的实用性及价值。隔日，继拒绝掉9项比特币ETF申请后，SEC决定将审查反对命令。10月4日，SEC再度征集各界对比特币ETF的意见，要求公众对所有9项比特币ETF提案发表进一步评论，并将10月26日定为公众希望发表任何新评论的截止日期。此外，SC还在考虑由加密初创公司SolidX和资金管理公司VanEck提出的比特币ETF，有关该提议的决定最早可能在12月做出。

其次，SEC也加大了在整个数字行业的执法力度。

8月14日，SEC对代币募资欺诈公司创始人发布两项永久禁令。Tomahawk Exploration有限责任公司及其创始人David T. Laurance试图通过出售数字货币“Tomahawkcoins”来筹集资金。SEC发现，被告的宣传材料与公司的内部分析矛盾，涉及欺诈。对此，SEC 对Tomahawk Exploration有限责任公司的创始人David T. Laurance发布了两项永久性禁令，禁止其在上市公司任职以及交易或持有低价股。

9月10日，SEC发布命令，要求暂停两种追踪加密货币的投资产品的交易。这两种投资产品是由CoinShares Holdings的子公司XBT Provider AB发行的Bitcoin Tracker one和Ether Tracker One。在官方命令中，SEC强调了“市场参与者的困惑（confusion）”，指出这类金融工具的性质是暂停其交易的原因。

在打击欺诈ICO项目的同时，SEC也将监督重点扩展到数字资产经纪人和投资公司。9月11日，SEC对加密资产管理公司TokenLot LLC及其负责人处以罚款，原因是它并没有注册为投资公司。这是SEC在2017年发布DAO报告后，首次控告未注册的经纪自营商。TokenLot受到处罚表明了SEC的观点，即通过ICO出售的数字资产是一种证券；因此，联邦证券法适用于此类代币的后续销售。

此外，SEC首次对违规数字货币对冲基金及经纪商发起诉讼。9月12日，SEC向“加密资产管理公司（Crypto Asset Management，以下简称CAM）”及其创始人蒂莫西•恩尼金（Timothy Enneking）发出了停业令和20万美元罚款。SEC表示，CAM“故意”违反美国证券法，规避了与持有证券交易相关的注册要求，实际上其从未注册为投资公司，并还一度标榜自己是“美国第一只受监管的加密资产基金。

此案是SEC首次针对管理加密货币资产的基金做出处罚，这标志着SEC对加密货币的打击范围已从加密货币本身发展到了那些投资于加密货币的人和机构。

起诉非法数字货币平台。9月27日，SEC和商品期货交易委员会（CFTC）起诉证券交易商1Broker（即1pool Ltd. 公司），与其驻奥地利首席执行官Patrick Brunne，涉嫌通过基于比特币的安全互换计划违反联邦法律。SEC称，Brunner和1Broker未能在一家注册的全国性交易所进行基于证券的掉期交易，也未能正确注册为基于证券的掉期交易商。

对比特币ETF审批的反复斟酌，对整个数字货币行业持续加大执法力度，都可以看出美国在合规监管道路上一路前行。

附录：SEC官方原文及翻译

10月18日，美国证券交易委员会（SEC）宣布启动创新和金融科技战略中心（FinHub）。

FinHub旨在成为公众参与SEC金融科技（FinTech）相关问题的协调中心与纽带，例如分布式账本技术（包括数字资产）、自动化投资建议、数字市场融资以及人工智能/机器学习。FinHub是对SEC现有处理类似问题的内部工作组的整合。

FinHub将：

1.为行业和公众提供一个沟通桥梁，让他们直接与SEC工作人员就创新理念和技术发展进行交流对接；

2.在FinHub页面上公布有关SEC涉及FinTech的活动和举措的信息；

3.通过出版物和活动与公众互动，包括计划于2019年举办的关于分布式账本技术和数字资产的FinTech论坛；

4.作为SEC内部工作人员获取和传播FinTech相关知识的平台和交流场所；

5.充当与国内外监管机构关于金融、合规与监管系统相关新兴技术的联络人。

FinHub将由SEC公司金融部数字资产和创新高级顾问兼副主任ValerieA.Szczepanik领导，并由SEC各部门和办事处的代表组成，他们具备专业知识并有丰富的FinTech相关经验。

SEC主席?JayClayton表示，“SEC将加强与投资者和市场参与者的合作，探索资本形成、市场结构和金融服务的新方法，着力加强对投资者保护。”“FinHub将成为我们建立一个创新的证券市场的中心点，同时，这也需要及时、灵活的监管措施来配合我们共同完成这一使命。”

Szczepanik女士说：“SEC相关工作人员已经在了解新兴技术，传达该机构对新问题的立场以及促进证券业创新上付出了很大的努力。”“希望FinHub能为企业家，开发人员及顾问提供明确的途径，让他们与SEC工作人员互动，寻求意见并测试想法。”