履新陆金所后首次发声，李仁杰都说了什么？

互联网+ 零壹财经 · 零壹财经 2016-07-31 阅读：5132

关键词：陆金所 李仁杰 财富管理

财富管理的互联网化，以及智能投顾，必然是今后的一个大趋势。金融科技可能会对传统金融带来颠覆性的影响。

7月31日，在第六届上海新金融年会暨第三届互联网金融外滩峰会上，兴业银行原行长、陆金所董事长李仁杰发表了题为“财富管理的认识与实践”的主题演讲。

李仁杰在演讲中阐述了我国财富管理行业的成就和问题，并就未来发展趋势进行了展望。他认为，财富管理的互联网化，以及智能投顾，必然是今后的一个大趋势。

针对近日市场热议的银行理财监管新规意见稿，李仁杰称财富管理并不一定要走向基金化和净值管理，关键是做好销售适当性管理，监管部门对此应该留下创新空间。

李仁杰说，随着大数据、云计算、区块链等技术在金融产品和服务上应用的逐步深化，金融科技可能会对传统金融带来颠覆性的影响。

他并称，未来，陆金所平台还将利用技术进步逐步探索智能投顾，真正实现将合适的产品卖给合适的投资者，做到买者自负、卖者有责。

今年3月，李仁杰出任陆金所董事长。在此之前，李仁杰因任职年龄原因正式辞任兴业银行行长，现年61岁，担任兴业银行行长达13年。

以下为零壹财经整理的演讲精华：

财富管理行业的成就和问题

一、成就：国内财富管理这十几二十年来的发展，成绩是主要的其满足了老百姓、机构客户理财的需求，还促进了直接融资的发展，优化了资源配置，推动了利率市场化的进程。促进了普惠金融的实现。

二、财富管理的高速成长，出现了一些问题：

1、销售的适当性问题，就是是不是认真做好了KYC（了解你的客户）、履行了卖者有责、把合适的产品卖给合适的客户？

2、银行从事财富管理到现在差不多12年，在这个过程中，多少有点仓促上阵，经营过程中，是不是很好地界定了代客理财的法律地位？代客如何与自营业务严格分开，中间有严格的防火墙？

3、这些年随着互联网的兴起，“互联网+”成为一个政府的战略，那么，客观存在的鱼目混珠、一拥而上的现象，在财富管理领域也出现了一些乱象。

财富管理行业三大趋势

1、回归到代客的本质，法律上明确，它就是一种信托关系。

如何回归代客本质？制度建设是不是越严格越好？我自己的看法，也不尽然。财富管理是不是就都要朝着基金方向，净值管理的方向发展？我看也不见得。

基金业从制度上来讲，最严格最严密的，实际上也许是仁者见仁智者见智。最起码今年上半年基金行业，还是亏损的。关键是如何把不同类别的理财区分开来？做好销售适当性的管理，也就是KYC的管理。

因此，回归代客本质，也不见得就说在制度建设上把它规定得很细、很死。因为制度是远远落后于实践的，要给创新、实践发展留有一定的空间。

2、当然，这个过程中可能会发生一些风险，要把握住。比如，要强调规范经营，在一些关键环节，要制定强制约束。

是不是谁都可以做产品的创设？我觉得不应该。一定要有门槛、有准入门槛。比如对从业人员要有一个准入的标准。对资产管理的机构，也要有门槛。必须有资金的托管，才能保证不会卷款跑人，要进行严格的信息披露，等等。这些都是把握财富管理的关键点。

3、从长远来看，技术的进步，比如大数据、云计算，特别是智能投顾，是一个发展的趋势。

过去理财产品，特别是金额比较大的，都是在私人银行业务办理，特别要求面对面。但我想，技术进步的条件下，我们是不是可以远程？难道非要面对面？不见得。

第一，面对面，所有银行在网点上，销售人员、财富管理人员的管理过程中，都有一个非常头痛的问题，就是飞单，其实产生了很多操作性的风险。明明不是我们应该卖的产品，但销售人员私下售卖。在互联网平台，就不存在这个问题，因为它有很好的系统控制。

第二，随着现在理财人群的知识提高，二三十岁的人应用新的技术进行理财，已经完全做到了。这个过程中，我们系统能做到很好的痕迹管理，真正可以做到自助、互动。如果有很好的痕迹管理，难道非要到柜台面对面？我看也不见得。

再一个，随着机器人的进步，机器人智能投顾的发展，我相信也是一个大趋势。比如说ETF产品大量出现，也许被动投资战胜主动投资，是一个很普遍的现象。如果投资者能掌握互联网的这些技术，能在这个平台上自助选择一些产品，通过智能投顾，使他的方案更加优化，我相信也许是未来一个发展的趋势。