消费金融周报 | 百行征信正式挂牌营业；宜人贷一季度净收入15.93亿

消费金融消费金融观察零壹财经 2018-05-28 阅读：14905

关键词：百行征信 消费金融 宜人贷 蚂蚁金服 趣店

乐信发布一季报：净利润1.46亿，同比增长160%；趣店第三大股东昆仑万维再次计划减持套现。

零壹视点

本周，在监管及政策动态方面，两位消息人士周一援引央行和发改委等九部委编制的该规划内容称，十三五期间，中国将探索建立现代金融监管体系，实现宏观审慎管理和金融监管对所有金融机构、业务、活动及其风险全覆盖，且防范处置突出风险点；清华五道口金融论坛召开，多位专家建言金融业“改革开放”；首批金控集团监管试点名单或敲定，蚂蚁金服、等五家在列。

在市场及行业动态方面，高层换血，新董事长贝瑜打响扭亏战；蚂蚁金服与签合作协议，开放金融科技能力；马上消费金融获批进入全国银行间同业拆借市场；正式挂牌营业；完成C+轮战略融资，熊猫资本多轮重仓；美国居民杠杆率从20%上升到50%用了近40年，而中国只用了不到10年。

资本市场方面，第三大股东昆仑万维再次计划减持套现，其发布的一季报显示：一季度净利润3.16亿，大白汽车收入5.46亿；发布一季报：净利润1.46亿，同比增长160%；发布Q1财报：调整前净利润同比下降21%至2.79亿，逾期大幅攀升。

监管及政策动态

外媒：中国印发十三五现代金融体系规划防范中期风险

两位消息人士周一援引央行和发改委等九部委编制的该规划内容称，十三五期间（2016-2020年），中国将探索建立现代金融监管体系，实现宏观审慎管理和金融监管对所有金融机构、业务、活动及其风险全覆盖，且防范处置突出风险点，包括有序处置债券违约风险及清理整顿影子银行等。

十三五现代金融体系的目标还包括：显著提高直接融资特别是股权融资比重，到2020年末债券市场余额占GDP（国内生产总值）比重提高到100%左右；有序实现资本项目可兑换，进一步推动人民币国际化，2020年末人民币跨境收支占本外币全部跨境收支比例超过三分之一。

清华五道口金融论坛：多位专家建言金融业“改革开放”

李扬：经济结构本身不合理、金融系统功能定位偏离、新技术对经济和金融的冲击是系统性风险的主要来源；而金融乱象等微观具体风险的演化发展，与金融监管体制有一定关系。为了更好防控金融风险，需要从体制改革、制度设计和政策实践上继续努力。

朱民：金融业开放需要新的改革，一是市场准入；二是金融业务全面放宽；三是信用清算、评级征信等金融基础设施业开放，增强市场透明度和竞争的公平性。在此基础上，资本市场以“沪港通”“深港通”“沪伦通”等举措进一步保驾护航。

陆磊：金融监管体制改革的技术演变方向在于：一是要以更为权威的数据库及时校正和对冲虚假信息；二是要建立双峰监管的模式，健全具有信息劣势或被误导的事中消费者保护和追索机制；三是要在法规上借鉴涉众欺诈处理中的集体诉讼的合理内核，全面提高欺诈的社会成本。第三，在中央银行层面，技术越进步，就越需要中央对手方清算机制和最后的流动性供给方。

首批金控集团监管试点名单或敲定蚂蚁金服、苏宁金融等五家在列

5月22日，彭博新闻社引用知情人士消息称，中国监管当局拟定挑选包括中信集团、蚂蚁金服、光大集团、招商局、苏宁集团五家机构作为金融控股集团监管首批试点。

根据本月上旬财新报道，金控公司的监管试点早在去年12月已启动，监管层正力争2018年底正式推出金融控股集团管理办法。

市场及行业动态

杭银消费金融高层换血新董事长贝瑜打响扭亏战

近期，发布2017年年报，其消费金融子公司杭银消费金融股份有限公司去年仍在亏损。截至2017年末，杭银消金经审计总资产为16.71亿元，净资产为4.56亿元，去年全年营业收入4991.04万元，实现净利润-3459.84万元。

蚂蚁金服与光大银行签合作协议开放金融科技能力

5月22日，蚂蚁金服与光大银行、公司签署战略合作协议，三方将在云缴费、金融科技等方面展开合作，并将共建“数据共创实验室”，以助力光大银行数字化转型。

蚂蚁金服和光大银行此前已在云缴费业务上开展了合作。根据协议，下一步还将在智慧城市建设、政府管理、行业服务、公租房、教育、医疗等领域开展合作。

美国居民杠杆率从20%上升到50%用了近40年，而中国只用了不到10年

根据中国人民银行的数据，截至2017年9月底，中国家庭部门贷款已达39.1万亿元。与美国、日本等发达经济体相比，中国家庭债务的绝对总量还未达到极端状态，但其增长速度较快。

值得警惕的是，当前短期消费贷款增速已经超过中长期贷款，主要是因为住房贷款的需求通过其他贷款途径进行转移，一部分短期消费贷款作为住房贷款的替代形式变相流入房地产市场，说明一些家庭持有的现金、银行储蓄、金融资产等流动性资产趋紧，从而通过短期贷款暂时弥补债务缺口。

马上消费金融获批进入全国银行间同业拆借市场

5月21日，、全国银行间同业拆借中心发布公告，马上消费金融等14家金融机构正式获批进入全国银行间同业拆借市场，此后，5月22日，马上消费金融已与合作银行通过银行间同业拆借市场完成资金拆入交易。

多家消费金融公司也正面临着相同的发展机遇与问题，一方面是快速增长的业绩及随之而来的资金诉求，另一方面是贷款杠杆的制约。对此，股东增资、同业拆借、金融债券等融资方式正在逐步被探索应用。

百行征信正式挂牌营业

5月23日，百行征信有限公司宣布正式挂牌营业。据了解，百行征信是在人民银行指导下，由、、、、、、征信、征信等8家市场机构与市场自律组织——中国互联网金融协会一起按共商共建共享原则，共同发起组建的一家市场化个人征信机构，主要在银、证、保等传统金融机构以外的网络借贷等领域开展个人征信活动，与人民银行征信中心运维的国家金融信用信息基础数据库形成错位发展、功能互补的市场格局。

从百行征信的股东构成看，由互金协会持股36%为大股东，其余8家个人征信机构等分别占据8%的持股比例。

米么金服完成C+轮战略融资，熊猫资本多轮重仓

5月21日，米么金服宣布完成C+战略融资，这轮融资新增股东包括信益资本导师基金、晋江恒隆等，熊猫资本、曦域资本跟投。

融资完成后，米么金服将在立足医疗美容业务的同时向高端医疗、IVF-ET等大健康领域扩张；并与银行等合作联合开展互联网循环授信产品服务。

资本市场

趣店第三大股东昆仑万维再次计划减持套现

5月23日晚间，趣店第三大股东昆仑万维发公告称，为了提高资产流动性及使用效率，有效规避证券市场投资风险，公司董事会拟授权公司管理层根据股票市场行情择机处置持有的趣店股份。授权期间为本次董事会审议通过之日起12个月，授权管理层的事项包括但不限于确定交易方式、交易时机、交易价格、签署相关交易文件等事项。

这并非昆仑万维首次减持趣店股份，去年10月18日，作为趣店第二大股东的它发布公告表示，将随同趣店上市出售持有的趣店2.31%的股份，持股比例由之前的19.7%减至17.39%。股权出售后，昆仑万维可获得8628万元人民币的投资收益。

趣店一季度净利润3.16亿，大白汽车收入5.46亿

5月21日，趣店集团（NYSE：QD）发布了2018年第一季度财报。报告显示，趣店集团一季度总收入17.17亿元（2.74亿美元），同比增长105.6%；净利润3.16亿元(5035万美元)；旗下大白汽车当季销售型融资租赁收入5.46亿元（8705万美元），累计交付车辆6608辆。

多项数据指标受到监管影响出现震荡，财报显示，趣店一季度线上消费金融服务交易总额153亿元（24亿美元），相较去年同期的167亿元下降8.1；一季度活跃消费金融用户410万，相较去年同期的480万下降13.9%；放款笔数1090万笔，相较去年同期的1970万下降44.6%。消费信贷资产质量方面，财报显示，当期可观测的M1+逾期率低于1.7%。

乐信发布一季报：净利润1.46亿，同比增长160%

5月21日，乐信披露2018年一季报。数据显示，一季度，乐信录得2.11亿元的息税前利润（Non-Gaap,非美国通用会计准则），净利润1.46亿，增长160%。

一季度末，乐信用户数达到2640万，同比增长94.8%；一季度促成的借款金额148亿，同比增长98.3%；一季度末，在贷余额达213亿，增长99.3%；乐信平台促成借款的平均年化利率为23.4%，平均借款期限接近12个月；信贷资产质量方面，一季度乐信促成借款中超过90天的逾期率为1.44%。乐信依托自身场景获客，数据显示，一季度，乐信单个用户的获客成本从2017年同期的144元降低到108元。

宜人贷Q1财报：调整前净利润同比下降21%至2.79亿，逾期大幅攀升

5月25日，宜人贷发布其2018年第一季度未经审计的财务业绩。当季录得净收入15.93亿元，同比增长56%；促成借款总额119.57亿元，同比增长65%。

从盈利来看，2018年一季度起宜人贷调整了会计准则，调整后的净利润为6.69亿元。调整前净利润2.79亿元，同比下降21%。财报显示，截止2018年3月末，宜人贷借款人数达17.4万人，投资人数达21.4万人，促成借款总额119.57亿元，其中23.1%的借款金额来自于重复借款人。

专题推荐：金融毛细血管

零壹智库推出“金融毛细血管系列策划”，通过系列文章、系列视频、系列报告、系列研讨会和专著，系统呈现“金融毛细血管”的新状态、新功能、新价值、新定位。